Stochastic Processes I (Math. Finance)

Zeit:	Di, Do 12 - 14
Ort:	HS 9, HS 10
Beginn:	29.10.2002

Stochastische Prozesse liefern u.a. interessante Modelle für die Analyse derivater Finanzprodukte.
In der Vorlesung werden einige Klassen stochastischer Prozesse vorgestellt (Martingale, Brownsche Bewegung, Lévy-Prozesse, Markov-Prozesse) und die Anwendung auf die Preistheorie für europäische und amerikanische Optionen in zeitdiskreten und kontinuierlichen Finanzmarktmodellen besprochen.

Voraussetzungen: Maß- und Wahrscheinlichkeitstheorie I. II

Die Veranstaltung wird im SS 2003 fortgesetzt.

Ausgewählte Literatur

Elliott, R.J., Kopp, P.E. (1998): Mathematics of Financial Markets. Springer

Irle, A. (1998): Finanzmathematik. Teubner

Lamberton, D., Lapeyre, B. (1996): Stochastic Calculus Applied to Finance. Chapman & Hall.

Revuz, D., Yor, M. (1991): Continuous Martingales and Brownian Motion. Springer.

Willaims, D. (1992): Probability with Martingales. Second Printing, Cambridge University Press.

-----------------
Hull, J. (1993): Options, Futures, and other Derivative Securities. Second Edition, Prentice Hall.